东山海柳素有“龙宫瑞宝”的誉称，东山海柳质地坚硬耐腐，是雕刻珍贵工艺品的材料，海柳雕刻艺术被称为“海柳雕”。由于不易采集愈显高贵，渔民拖网作业时偶尔网获便如获至宝，因为又有一笔不小的额外收入了。
东山岛海柳雕刻艺人善于利用海柳的奇形怪状、色泽雅观、坚硬耐腐、木质细腻的特点因材施艺。通过锯、刨、磨、锉、钻等工序，精雕细镂各种精致玲珑的海柳烟斗、海柳手镯、海柳茶杯、海柳佛珠、海柳戒指等独具海韵的海柳雕刻艺术品。
在上世纪温饱问题尚未解决的年代，东山岛的海柳雕几乎无人问津，海柳雕加工业也是小打小闹，不成规模。用海柳制作的烟嘴抽烟，不仅凉喉清火，而且能够过滤烟草中的有害物质。到了民国时代，海柳烟嘴在东山岛上十分流行，随处可见东山岛上居民嘴里叼着海柳烟嘴。当时东山人还把它作为本地特产的贵重礼物，送给各地的亲朋好友，包括台湾同胞。但在二三十年前，东山渔民打捞上的海柳越来越少，根本无法成批量生产烟嘴。东山海柳雕部分厂倒闭之后，从事雕刻海柳的工艺师也都下岗歇业。由于没有新制的海柳产品，村民们便开玩笑说老人们的海柳烟嘴怕是全都成了‘古董’！从事海柳雕刻的人非常少，海柳雕也是险些失传了，此时的海柳雕几乎成了罕见的民间工艺。
近年来，东山岛旅游业有了长足发展，海内外游客慕名购买海柳工艺品日益增多，市场日渐扩大，每年海柳雕工艺品销售量多达数百万元。东山海柳市场上还催生了一批新的海柳雕艺人，以及专门为买家鉴别各种海柳真假的“海柳鉴客”。他们对各种质地的海柳较为熟悉，“活柳”与“死柳”一经他们之手，即刻就可分辨出来。
在海柳雕刻工艺品中，海柳烟斗和海柳烟嘴销量最大，约占海柳工艺品的三分之二。海柳烟斗和烟嘴用起来凉喉爽口，能够降低香烟中有害物质的摄入量，因此，海柳烟斗、海柳烟嘴备受烟民们喜爱，销量也随之大增。还有相当一部分是不抽烟的收藏界人士，海柳烟斗和海柳烟嘴已成为他们热衷的收藏项目，为了买到一杆心仪的海柳烟斗，有的海柳收藏爱好者会不惜一掷千金。无怪乎有人说：金银有价，海柳无价。